Трудные времена для алмазной промышленности

Вряд ли было бы уместным помещать в витринах ювелирных магазинов, сгрудившихся на «алмазной квадратной миле» Антверпена, множество вывесок с надписями «Распродажа» или «Специальное предложение», пишет агентство Рейтер. Однако трейдеры, огранщики и розничные торговцы говорят, что бизнес идет ужасно.Небольшая горстка алмазов может стоить целое состояние, и это обстоятельство способствовало тому, что алмазная промышленность – с XVI века сконцентрированная в бельгийском портовом городе Антверпене – в течение многих лет полагалась на займы. Теперь же, когда произошел резкий спад спроса на ее продукцию, снизились цены, а деньги ссужать стали неохотно, промышленность эта оказалась в стесненном положении, обремененная чрезмерными долгами.Задолженность мировой алмазной промышленности, достигшая своего пика в 14-15 миллиардов долларов США в 2008 году, по мнению банков и промышленных групп, играет критическую роль в финансировании торговли бриллиантами и алмазами, объем которой составляет 50-60 миллиардов долларов.«Это похоже на один большой отпуск. Никто не испытывает желания покупать», - говорит брокер Джозеф, расположившийся в хорошо охраняемом полицией центре алмазного района Антверпена, похожего на пчелиный улей, вобравший в себя культуру разных народов, в котором работают много еврейских и индийских торговцев.По его словам, объем торговли составляет сейчас одну десятую от своего обычного уровня.Производители алмазов De Beers, российская АЛРОСА, Rio Tinto, BHP Billiton и Harry Winston Diamond Corp встретились, чтобы обсудить планы проведения беспрецедентной совместной маркетинговой кампании.Компания De Beers обычно брала на себя расходы по проведению дженерик-рекламы: «Бриллиант – это навсегда» был ее самым запоминающимся лозунгом. «Меньше, но лучше» станет, наверное, главной идеей в период спада деловой активности.Некоторые эксперты и источники внутри отрасли предсказывают закрытие компаний и масштабную перетряску алмазной промышленности, что заставит ее стать более прозрачной и может привлечь в нее инвесторов извне.«Некоторых игроков вообще можно недосчитаться. Кое-кто из крупных игроков может оказаться уже не столь сильным. Рынок будет меньше, а долгам предстоит уменьшиться», - говорит Виктор Ван Кваст, руководитель международного подразделения, занимающегося бриллиантами и ювелирными изделиями, в банке ABN AMRO, одном из главных действующих лиц в данном бизнесе.По его мнению, возможно сокращение рынка на 30-40%.К сегодняшнему дню закрылось несколько ювелирных домов – в Израиле. В Индии, центре ювелирного производства, примерно полмиллиона из 800&nbsp000 рабочих были уволены.Антверпен, когда-то бывший домом для 25&nbsp000 огранщиков, а теперь сокративший их число до 1&nbsp000, избежал столь сильных потрясений. Однако город, через который проходит около 80% всех необработанных алмазов и более половины ограненных камней в рамках годового товарооборота, составляющего 43 миллиарда долларов США, подвержен риску.Другие центры, а именно Дубай, стремятся получить долю рынка.Долговой «сигнал опасности»Базирующийся в Израиле эксперт по бриллиантам Мартин Рапапорт отмечает, что спрос на них со стороны богатых и сверхбогатых, таких, как российские олигархи или арабские шейхи, полностью иссяк и что рынок живет только за счет более мелких камней, использующихся в помолвочных кольцах.Задолженность сектора явно находится в «красной зоне», что терпимо при текущих низких процентных ставках, но станет неприемлемым, если они поползут вверх.«Остается только ждать и молиться», - говорит Рапапорт, добавляя, что позиции компаний, занимающихся бриллиантами, в плане их акций «технически уничтожены».Так это или нет, но фактом остается то, что продажи ювелирных изделий с бриллиантами в Соединенных Штатах, на которых приходится примерно 45% мирового рынка, упали на 20% в традиционно «сильный» рождественский сезон.«Торговля в бриллиантовом районе Манхэттена была ужасна. Она держалась благодаря множеству иностранных покупателей, однако теперь и этот источник иссяк», - заявил Дилип Мехта, глава Rosy Blue, группы компаний, торгующих бриллиантами, с объемом ежегодных продаж в 1,7 миллиарда долларов США.Этот провал усиливается далее вниз по цепи, говорит Мехта, принимая во внимание, что по прогнозам спрос на ограненные камни упадет на 30%, а на неограненные алмазы может упасть на 60% в течение года, начавшегося в октябре.Даже несмотря на то, что некоторые трейдеры надеются, что бриллианты обретут блеск золота в качестве относительно «спокойной» ставки в игре, в данный момент потребителей все еще необходимо убеждать покупать бриллианты.Цены на бриллианты и алмазы снизились примерно на 15% и 50% соответственно по сравнению со своими пиковыми значениями в середине 2008 года, так что те, у кого на руках остались камни после того, как цены обвалились, столкнется с проблемами.«Практически каждый, у кого имеется запас камней, потерял от 30% до 50%. Крупные игроки понесли еще большие потери», - говорит мелкий торговец Дейвид, стоя у одного из примерно 1&nbsp800 предприятий, занимающихся в данном районе бриллиантами.Многие утверждают, что бизнес находится в наихудшем состоянии по крайней мере с начала 80-х годов прошлого столетия, когда лопнул спекулятивный пузырь, вызвав волну банкротств.Андре Гумучдьян, чья семья занималась торговлей бриллиантами более века, говорит, что этот сектор промышленности в 1981-82 годах испытывал бóльшие проблемы, но настроение сейчас, наверное, настолько же плохое, как и тогда.«Остальные наши вложения тоже пропали, - отмечает Гумучдьян, являющийся президентом Бельгийско-польской ассоциации торговцев бриллиантами. – Не знаем, что теперь будет&raquo.Кристиан Ван дер Векен, сидя в своем ювелирном магазине, относящемся к верхнему сегменту рынка, указал на одну существенную разницу: ставки ссудного процента в начале 80-х годов прошлого века превышали 10%. В то время как тогда главной проблемой было обслуживание займа, сейчас борьба идет за получение кредита.Банки, борющиеся со своими собственными кредитными проблемами, вынуждены были более тщательно подходить к долгам, особенно в связи с сообщениями о том, что торговцы продают свой товар с существенными убытками.«Это-то и заставило их колебаться, - подчеркивает Филипп Клас, представитель Антверпенского мирового алмазного центра. – Все теперь в бизнесе осторожничают. Следует быть уверенным в том, чтобы деньги к вам вернулись&raquo.Вдогонку за золотом?Ван дер Кваст из ABN AMRO утверждает, что банки не сильно снизили кредитные лимиты для клиентов, однако добавляет, что никакой банк не будет заинтересован в том, чтобы финансировать потери клиента.Крупнейшая компания в отрасли De Beers – которая в начале века продавала две трети из всего объема алмазного сырья и в настоящее время оперирует объемом примерно в 40% - в прошлом месяце получила 500 миллионов долларов США в качестве беспроцентного займа от своих акционеров, включая горнодобывающую группу компаний Anglo-American. Компания не ответила на запросы, связанные с подготовкой данной статьи.Однако не все имеют доступ к таким средствам. Задолженность уменьшилась, и, как полагает руководитель компании Rosy Blue Мехта, она сократиться примерно до 10 миллиардов долларов - при меньшем и более бедном рынке.Вместе с тем Чарльз Уиндхэм, консультант по проблемам алмазной промышленности и основатель отраслевого сайта www.polishedprices.com, указывает на то, что товарооборот сократился намного больше, чем кредитные средства, использовавшиеся для его финансирования, а это означает, что относительная задолженность выросла.Ван дер Кваст полагает, что экономический спад может убедить институциональных инвесторов вкладывать деньги в бриллианты, и отмечает, что некоторые пенсионные фонды присматриваются к ним как к возможной «тихой гавани&raquo.Эксперты к тому же подчеркивают, что цены на бриллианты держатся относительно хорошо по сравнению с активами на большинстве металлических и фондовых рынков.Гумучдьян также обращает внимание на неуклонное восстановление цен на золото в этом году: «Я полагаю, что цены больше стремятся вверх, чем вниз. Цены же на бриллианты всегда следовали за золотом&raquo.Уиндхэм утверждает, что перетряска отрасли может подрезать крылья некоторым крупным игрокам и заставить отрасль смириться с переменами, такими, например, как принятие более прозрачной системы установления цен.«Я надеюсь на резкое увеличение прозрачности. Если отрасль собирается расти, ей необходимо стать прозрачной, чтобы привлекать средства извне», - говорит он.Ван дер Векен, торгующий ювелирными изделиями, стоимость которых доходит до 100&nbsp000 евро, полагает, что рынок успокоился после злосчастного четвертого квартала 2008 года. Оптимисты рассуждают об оживлении позднее в этом году. Однако многие считают, что выход из кризиса наступит не раньше 2010 года.«Лично я не удивлюсь, если мы окажемся среди тех, кто выйдет из него последним», - заявил Клас из Антверпенского мирового алмазного центра.